2025年4月，上海证监局发布处罚决定，对某证券公司采取出具警示函的行政监管措施。

被罚源于：分支机构未及时换领业务许可证

当事人：HF证券公司

罚单披露，HF证券公司存在如下问题：该公司上海证券自营分公司负责人变更后，未按规定申请换领上海证券自营分公司《经营证券期货业务许可证》，违反了《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》（证监会令第195号）第四十条第二款的规定。

依规，监管部门对涉事证券公司进行了处罚。

业务许可证管理申领、换领、补领和注销

《经营证券期货业务许可证》的规则还是比较清晰和明确的，主要涉及《证券公司分支机构监管规定》（2020年修订）、《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》（证监会令第195号）、《关于做好证券公司分支机构〈经营证券业务许可证〉发放管理有关工作的通知》（证监办发[2013]65号）。业务许可证的管理涉及：申领、换领、补领和注销四种情形，其分别对应的监管要求梳理如下：

一、申领。新设和收购分支机构时，应自完成工商设立（或变更）登记之日起的5个工作日向属地证监局申领《经营证券期货业务许可证》，并抄报公司住所地证监局，相关法规条款为：《证券公司分支机构监管规定》（2020年修订）第6条、第8条。

二、换领。分支机构主要负责人、营业地址、营业范围和机构名称发生变化时，要及时换领《经营证券期货业务许可证》。

l主要负责人变更方面，相关法规条款为：《证券基金经营机构董事、监事、高级管理人员及从业人员监督管理办法》（证监会令第195号）第40条。

l营业地址变更方面，相关法规条款为：《证券公司分支机构监管规定》（2020年修订）第9条。l营业范围变化方面，相关法规条款为：《证券公司分支机构监管规定》（2020年修订）第4条；《关于做好证券公司分支机构〈经营证券业务许可证〉发放管理有关工作的通知》（证监办发[2013]65号）。

l机构名称变更方面，相关法规条款为：《关于做好证券公司分支机构〈经营证券业务许可证〉发放管理有关工作的通知》（证监办发[2013]65号）。

三、注销。撤销分支机构时，要及时注销《经营证券期货业务许可证》，相关法规条款为：《证券公司分支机构监管规定》（2020年修订）第6条、第7条；《关于做好证券公司分支机构〈经营证券业务许可证〉发放管理有关工作的通知》（证监办发[2013]65号）。

四、补领。《经营证券期货业务许可证》破损、遗失时，需要及时补领，相关法规条款为：《关于做好证券公司分支机构〈经营证券业务许可证〉发放管理有关工作的通知》（证监办发[2013]65号）。

特别注意事项

在上述监管规则中，有几个特别需要注意的事项需要重点提醒：

一、分支机构主要负责人是指分公司／营业部总经理或主持工作的副总经理，是按实际履行负责人职责来划定的。当发生变化时，应在公司作出任职决定之日起20个工作日内办理许可证变更手续。

二、分支机构营业地址变更的，新营业场所应与原场所位于同一城市。同时要特别注意的是，在新营业场所开业前换领；新营业场所开业后方可关闭原营业场所。

三、如许可证遗失，应当在《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》中至少1家报刊连续公告3天，并在公告完成后20个工作日内方可向分支机构所在地证监局申请领取许可证。