大盘今天继续涨，但感觉和昨天不一样。

沪指+0.48%报4180，深成指+1.18%、创业板+1.45%，两市总成交3.14万亿，比昨天只缩了800亿。连续两天3万亿以上成交，比节前上了一个台阶，但今天没有继续猛攻，而是选择了小幅整固。

深成指和创业板双创新高，不是巧合，这两大指数都是科技成长股的集中营——新能源、医药、半导体、AI，资金往这里扎，是因为它们是对海外科技映射最直接的阵地。

但有意思的是，科创50昨天盘中一度大涨超9%逼近历史新高后，今天只涨了1.32%，没有顺势收复昨天的上影线继续强攻。正如广发证券所分析的——高斜率上涨后，短线情绪可能进入过热区间，需要消化一下。

不过大指数层面，信号相对慢一些，沪深300和中证500今天都创出了924行情以来的新高（不是历史新高）。上证指数离924高点也是一步之遥，这说明市场不仅局部热炒，整体也在不断抬升。

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今天最强的线，和一则消息有关，昨晚英伟达宣布与康宁长期合作，新建三家美国工厂，光连接产能提升10倍。

今天A股光纤和CPO直接反应——杭电股份2连板，炬光科技20cm涨停，东山精密、仕佳光子、光迅科技全部创历史新高。

一家玻璃公司在英伟达的合作名单上，就能撬动整个光通信板块，这力度说明当下市场对AI产业链的映射效率极高。

PCB继续走强，聚杰微纤、东材科技涨停创新高。算力租赁方向东阳光2连板创新高，华策影视今天33亿采购服务器的事也继续发酵。

科技这条线，短期内看不到结束的迹象。

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光伏今天也动了，钧达股份等涨停。催化来自SpaceX——马斯克宣布计划投入550亿美元在德州建半导体厂，给太空光伏概念打了强心针。但相比AI链，光伏的持续性存疑，更多是消息面的脉冲。

券商今天表现不佳，东方证券复牌只涨了2.14%，不是早盘预期的涨停。长江证券两连板后直接跌5.1%，把昨天的涨幅吐回去大半。期望中的"券商并购点燃板块"，今天看来是没戏，证券继续渣男本色。

3万亿的成交量其实不小了，钱在场，只是全往双创那边拱。券商这边缺一个能扛旗的，整个板块其实就差一根导火索，只是这个板块一涨的话，对指数的拉动会太猛烈，所以慢牛逻辑下，证券可能会长期压着走。

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美伊和谈预期压低油价，WTI一度跌破90美元，截至发稿在93美元附近徘徊。A股油气股随之下跌，潜能恒信跌超10%。

日经225今天高开高走，补涨到5.58%——假期休市错过了韩台港的暴涨，今天一天全补回来了。韩国KOSPI走得最有戏剧性：高开2%后跳水跌1.8%，随后震荡向上，最终收涨1.43%。韩台股市继续创历史新高。

欧洲三大指数小幅调整，美股今晚开盘微涨。费城半导体指数今晚低开低走，目前回调2%左右。

纳斯达克中国金龙指数昨晚大涨，今天港股恒科跟着扬眉吐气涨了3%。但金龙指数今晚低开，目前回调1%，估计恒科明天又得缓缓。看来港股A股要走出气势如虹的走势真难，只能羡慕日韩美股了。

如上图，其实恒科已经构建了一个完整的头肩底形态，后面继续上涨就会加速，但是恒科跟跌不跟涨的尿性，让其很难走出独立行情。