今日呓语：

趁大A放假期间，今天港股暴涨。

周一开盘，大A不出意外开门红。尤其是以半导体芯片为代表的A股科技板块。

此外，需要关注确定性极高的券商板块。12月份我就做出一个预判，2026年将有一波由外资涌入所推动的A股牛市。那么对于券商板块也会有一波修复行情，只是修复的力度小了点儿，恐怕很难超过前高。

因为，券商代表市场意志，只在行情初始阶段起作用。

12月份我已埋伏了部分仓位在香港证券etf。这就像撒网捕鱼一样，下周该是我收网的时候了。

此外，2026年，要尽量聚焦科技，现在人工智能的发展日新月异。部分科技板块公司会深度受益，业绩具有极强的爆发性。

科技动态：

🧩 芯片/AI算力（核心热点）

1. 台积电2nm芯片正式量产，1.4nm工艺试产提至2027年，苹果为核心客户，新建三厂总投资1.5万亿新台币。

2. 英伟达获中国200万颗H200 AI芯片订单，重启Hopper生产，单颗售价2.7万美元，总营收将达540亿美元。

3. 壁仞科技港股上市，成2026港股首只新股+国产第四家GPU企业，国产算力芯片加速对标英伟达。

4. 百度官宣昆仑芯赴港IPO，2026营收预计暴增6倍至83亿元，带动百度股价大涨9.35%。

5. 兆芯官宣开先KX-8000新一代处理器，主频4GHz+PCIe5.0，2026正式亮相。

🔬 前沿科技/能源突破

1. 中科院EAST“人造太阳”突破等离子体密度极限，证实密度自由区存在，为核聚变商用奠定关键物理基础。

2. OpenAI官宣Q1发布新一代音频AI模型+无屏智能硬件，主打情感语音交互，正式进军硬件生态。

3. 印度研发钌基智能分子材料，实现存算一体类脑计算，突破传统晶体管局限。

4. 青岛港投用全国首套真空式自动系泊系统，船舶系泊时间从20分钟压缩至30秒，全球最大集装箱船适配。

📜 政策/产业新规

1. 新《网络安全法》1.1起实施，新增AI风险监测+安全监管条款，明确支持AI核心技术研发。

2. 美国加州SB53法案生效，强制GPT-5等大模型公开灾难性风险管理框架，赋予研发人员举报权。

3. 数字人民币App 2.0上线，实名钱包余额按活期计息，新增16套个性化皮肤，迈入数字存款货币时代。

4. 2026国补新政落地，首批资金625亿，智能眼镜首次纳入数码产品15%补贴范围。

📱 消费科技/车企动态

1. 华为鸿蒙6.0.0.120SP6推送，修复节假日闹钟BUG，优化系统流畅度与稳定性。

2. 微软公布2026停更清单，Win11 24H2/SE、Office2021均在列，强制升级至新版本。

3. 三星官宣Galaxy S26系列+新款折叠屏加量不加价，下月25日发布，A系列小幅提价平衡业绩。

4. 小鹏2026款P7+/G7搭载自研图灵芯片，2250TOPS行业最高有效算力，解锁无导航智驾，Q1上市。

📈 资本市场/行业趋势

1. 港股1.2开门红，恒生科技指数大涨4%，中概股集体走高，百度/阿里/蔚来领涨。

2. 美光科技HBM存储2026全年供应售罄，盘前大涨3%，AI算力硬件需求爆棚。

3. 国产GPU四小龙（壁仞/沐曦/摩尔/燧原）均完成上市进程，AI芯片行业资本化加速。

投资观点：

人工智能时代，算力以及AI应用的需求增量极大，必然对半导体芯片等需求量暴增，因此对于半导体芯片上游原材料端需求具有十分确定性。

对于半导体设备以及芯片封装，国内就那么几家巨头，但对于原材料却几乎是寡头垄断的。所以论投资的确定性和增长潜力来说，我比较看好雅克科技。

2026年将是机器人和L3智能驾驶，大规模应用的元年。因此会反复炒作。重点关注以三花智控、拓普集团、汇川技术为代表的龙头。做仓位管理，应该套不住人。

量子科技近期快速突破，一旦有实质性的突破应用，将重新改写科技的底层逻辑，这是巨大的变量。

美联储降息周期仍未结束，金银铜铝四大金刚必然反复活跃。作为AI时代不可或缺的金属资源，价格也是易涨难跌，一旦大幅下跌，反而是捡钱的机会。

声明：以上仅代表个人投资思考，不作为投资建议。投资有风险，请保持独立思考。

美好时刻：

回老家。漫山积雪。围炉饮茶读书，不亦快哉。