【研究报告】美国IDTechEX发布《可持续生物燃料与电子燃料市场2026

【研究报告】美国IDTechEX发布《可持续生物燃料与电子燃料市场2026—2036:技术、企业与市场预测》

研究简介

过去十年间，美国可持续航空燃料（SAF）产业取得了显著发展。市场研究机构IDTechEx在其最新报告中预测，短期至中期内，美国SAF产量与市场规模将呈现温和增长态势。然而，政策环境的变化为这一增长前景增添了不确定性。2025年7月，美国总统特朗普签署《大而美法案》（Big Beautiful Bill），该法案虽保留了针对可再生柴油（RD）的联邦税收抵免，但大幅削减了SAF可享受的税收优惠幅度。具体而言，《美国国内税收法典》（Internal Revenue Code，IRC）第45Z条——即“清洁燃料生产税收抵免”（Clean Fuel Production Credit）——将 SAF的税收抵免标准由每加仑1.75美元下调至1.00美元，与可再生柴油的抵免水平持平。在主要清洁燃料生产商持续扩产并加大研发投入的背景下，上述政策调整给美国生物燃料与电子燃料市场带来了新的不确定性。

研究方法

报告以技术路线为核心分析框架，系统梳理了美国SAF产业的主流生产路径及其商业化进展。自2010年代以来，加氢处理酯和脂肪酸（HEFA）路线始终占据SAF生产的主导地位，该工艺主要以废弃油脂为原料进行燃料转化。在此基础上，报告进一步选取两条具有代表性的新兴技术路线——醇制航煤（AtJ）与电转液（PtL）——开展企业级案例研究，通过对代表性项目的产能规模、工艺配置、技术选型与投产时间表的逐项剖析，评估不同技术路线的商业化成熟度与竞争优势。

报告结论

报告指出，AtJ与PtL两条新兴技术路线均已进入商业化落地的关键阶段，代表性项目的技术创新正在重塑美国SAF产业的竞争格局。

在AtJ路线方面，LanzaJet于2025年11月正式启用其位于佐治亚州索珀顿（Soperton）的Freedom Pines工厂，项目总投资3亿美元，AtJ路线SAF年产能最高可达1000万加仑，是全球首个同类商业化（first-of-a-kind）AtJ生产设施。该工厂的核心竞争优势在于其生产灵活性：通过调整工艺配置，SAF与可再生柴油的产量比例可在9∶1至1∶3之间动态切换，使其能够在当前经济与政治环境波动的背景下，有效应对税收抵免政策变化及地缘政治因素引发的市场需求波动。此外，LanzaJet选用了法国工程公司 Technip Energies于2019年开发的Hummingbird工艺。该工艺是一种低成本的乙醇脱水制乙烯（E2E）技术，在更低温度与更高压力条件下运行，可将碳选择性由约96%提升至约99%；在有需求时，该工艺还可进一步生产利基型乙烯衍生物，为其他工业化学品的合成提供绿色路径，从而为LanzaJet构筑了额外的竞争壁垒。

在PtL路线方面，加州企业Infinium正在德克萨斯州里夫斯县开发Roadrunner项目，旨在通过电转液路径生产电子燃料。与以乙醇为原料的AtJ路线不同，PtL工艺以二氧化碳和氢气为原料，生产与原油衍生石化产品化学成分相同的燃料。降低PtL工厂碳强度的主要障碍在于氢气生产环节的能源需求——氢气被用于反向水气转移制合成气、费托（FT）合成反应器反应以及下游加氢裂化与加氢处理三个核心步骤。为此，Roadrunner项目将配备150兆瓦风能阵列用于生产绿色氢气。在工艺优化方面，Infinium于2025年收购了Greyrock Technology，引入其开发的GreyCat专业“链限制”催化剂。传统费托合成过程中常见的长链蜡副产品会降低原子经济性，而GreyCat催化剂可有效提升原子经济性、减少下游分离需求并改善工厂盈利能力。该项目预计于2027年投产。

总体而言，报告认为，尽管联邦税收抵免政策的调整为美国SAF产业带来了短期不确定性，但AtJ与PtL等新兴技术路线的商业化突破以及企业在工艺灵活性、催化剂创新等方面的持续投入，正在为产业的中长期发展奠定技术基础。生产灵活性与技术差异化将成为企业在政策波动环境下维持竞争力的关键要素。