4月14日，北京证券交易所正式公布了两批自律监管公示，集中点名4家券商、2家会计师事务所，违规事由均为"未勤勉尽责"，释放出北交所持续强化中介机构监管、压实资本市场"看门人"责任的强烈信号，为注册制下市场规范运行筑牢防线。

在券商监管方面，东北证券、国新证券、东方证券、东吴证券4家机构被采取监管措施，其中东北证券因两次违规被双重点名。具体来看，2025年1月24日，东北证券及相关人员首次被采取口头警示；2025年2月18日，该公司再次因违规被采取口头警示、要求提交书面承诺的监管措施。国新证券、东方证券、东吴证券则均被出具警示函，监管措施时间跨度从2025年1月至2026年4月，覆盖近15个月的违规行为核查。

此次被监管的4家券商，均在北交所会员业务中存在执业漏洞。从行业惯例来看，"未勤勉尽责"通常指向保荐、承销、持续督导等环节履职不到位，包括尽职调查不充分、内控程序执行不严、信息披露核查缺位等问题。其中，东北证券此前曾因保荐项目违规被监管关注，此次再被双重点名，凸显其执业质量存在持续性短板；国新证券、东方证券、东吴证券作为中型及头部券商，此次集中被警示，也反映出北交所对中介机构监管一视同仁、不留盲区的态度。

同日，北交所同步对两家会计师事务所实施自律监管。苏亚金诚会计师事务所及相关签字会计师被采取口头警示，立信会计师事务所及对应签字会计师被出具警示函，两家机构违规事由同样为执业过程中"未勤勉尽责"。作为资本市场核心审计机构，会计师事务所的审计质量直接关系财务信息真实性，此次被点名，直指审计程序缺失、关键财务数据核查不严、风险评估不到位等行业共性问题，也是北交所强化财务信息监管的重要举措。

近年来，北交所持续深化注册制改革，中介机构作为市场"看门人"，其执业质量直接影响市场生态。此次集中监管并非个案，2025年以来，北交所已多次针对券商、会计师事务所、律师事务所等中介机构发布自律监管措施，覆盖IPO保荐、年报审计、持续督导等全流程。从监管趋势看，北交所正从程序合规审查转向实质履职评价，不仅关注形式上的材料完备性，更聚焦中介机构是否真正履行专业核查义务、是否有效揭示项目风险。

业内专家表示，此次集中点名释放三大监管信号：

一是强监管常态化，北交所对中介机构违规行为"零容忍"，无论机构规模大小，只要未勤勉尽责就会被追责；

二是责任链条全覆盖，同时监管券商与会计师事务所，形成投行、审计双环节监管闭环，压实"看门人"双保险责任；

三是监管精准化，区分违规情节轻重采取差异化措施，口头警示、警示函、提交书面承诺等措施梯度分明，体现"过罚相当"原则。

当前，北交所市场规模持续扩大，上市公司数量稳步增长，中介机构执业需求显著提升。此次监管措施后，多家被点名机构已启动内部整改，完善内控流程、强化项目质控、加强从业人员培训。市场人士认为，随着中介机构责任持续压实，北交所将进一步净化市场生态，提升上市公司质量，为投资者合法权益保驾护航，推动资本市场高质量发展。

来源：综合北交所网站、中国经济网、财中社等