一篇看懂AI眼镜的商业模式

MS发布了一份关于AI眼镜产业链的深度报告，内容非常干货。梳理一下重点。\nㅤ\n■\n首先说说为什么AI眼镜突然火了。\n其实智.能眼镜这个概念并不新鲜，早在2012年谷歌就推出了Google Glass，但当时受限于硬件性能、交互体验和应用生态，一直没火起来。\nㅤ\n但这次不一样了，生成式AI的突破给这个行业带来了新的生机。\nMeta和EssilorLuxottica合作的Ray-Ban Meta眼镜就是个很好的例子，自从2023年9月推出第二代产品以来，销量已经突破200万台。\nㅤ\n这主要得益于内置的Llama 2大模型带来的智.能体验。\nㅤ\n■\n现在的AI眼镜可以分为三大类\n一类是纯语音交互的入门级产品，比如华为推出的没有摄像头的智.能眼镜；\nㅤ\n第二类是带摄像头的AI眼镜，代表产品就是Ray-Ban Meta，可以实现多模态交互；\nㅤ\n第三类是 zui 前沿的AI+AR眼镜，比如Meta计划在2025年9月推出的Orion产品，这类产品结合了增强现实技术，体验更沉浸，但成本也更高。\nㅤ\n■\n从产业链来看，有几个关键环节值得关注。\nㅤ\n首先是SoC芯片，相当于AI眼镜的大脑，负责数据处理和与云端AI模型的交互。目前高通是主要供应商，但联发科等厂商也在积极布局。\nㅤ\n其次是图像传感器(CIS)，随着多模态交互的普及，高像素摄像头会成为标配。\nㅤ\n还有就是显示技术，特别是LCOS(硅基液晶)和Micro LED，前者成本较低，后者性能更优但价格昂贵。\nㅤ\n■\n报告特别提到了几家值得关注的公司。\n比如韦尔(Will Semi)、索尼、奇景光电(Himax)等\nㅤ\n■\n不过这个行业也面临不少挑战。\n首先是续航问题，带AR功能的眼镜目前只能坚持2-3小时，远不能满足全天佩戴的需求。\nㅤ\n其次是应用生态，目前还缺乏杀手级应用。\nㅤ\n还有价格，高端AI+AR眼镜的物料成本就高达1000美元，距离大众市场还有距离。\nㅤ\n■\nMS预.测，到2028年AI眼镜出货量可能达到3580万台，年复合增长率高达96%\nㅤ\n近七十页的大报告，内容详实。感兴趣的可以阅读原报告\n \n#研报 #科技股 #二级市场 #行业研究 #中概互联 #行业分析 #AI眼镜