公司并购与重组—上海国家会计学院公开课

（一）并购重组基本流程及重点关注问题
1.并购重组的意义
2.产业投资与财务投资的区别及关注重点
3.并购重组基本流程：
标的选择、中介选聘、意向性谈判、尽职调查、拟定方案、价值评估、制定策略、交易条件的谈判、审批、交割、整合
4.案例解析
（二）并购重组尽职调查与常见会计舞弊
1.尽职调查目标思路与调查范围
2.如何实施财务尽职调查
3.重点财报项目调查思路与要点
4.如何开展税务财务尽职调查
5.常见会计舞弊手法与调查思路
6.典型会计舞弊案例
7.如何利用财务尽调创造价值
（三）并购重组中的融资问题
1.并购的种类和交易方式
2.并购资金需求和来源
3.各种并购融资方式对比：股权融资、现金并购、资产置换、债务融资、并购基金、资产证券化融资
（四）并购重组中的税务规范
1.并购重组的税收政策分析
2.非货币性资产投资的税收政策分析
3.资产/股权划转的税收政策分析
（五）并购重组法律实务
1.并购顶层设计的逻辑
2.并购业务的主要流程及风控工作
3.并购的主要法律风险：并购标的自身风险、交易模式及操作风险、市场交易体系风险、社会环境风险等
4.并购法律尽职调查：调查目的和核查要点
5.并购中的对赌条款
（六）并购重组中的估值问题
1.评估方法的选择
2.收益法评估企业价值
3.集团型企业的评估
4.被投资单位价值为负值的评估
5.资产基础法与收益法评估结论的选择
（七）并购重组交易结构设计
1.并购市场回顾
2.上市公司并购重组
3.并购重组交易结构设计
——并购重组动因及基本过程
——并购重组交易结构框架
4.国企混改
5.债务重组与破产重整
6.典型案例
（八）并购后的整合
1.整合内容和整合问题
2.人力资源整合：管理层整合、员工整合、薪酬计划与制度改革、企业文化整合
3.流程整合：组织机构整合、内控制度整合、规章制度整合
4.资源整合：财务管理整合、资产整合、市场资源整合、生产技术管理整合
5.业务整合：业务布局调整、新业务的延伸、重叠业务的消除，上下游产业链的延伸和重组
6.案例解析#财务会计 #公司并购 #企业价值 #并购重组